دوره سواد مالی: تفاوت بین سفته و اوراق قرضه چیست؟

2024 نویسنده: Howard Calhoun | [email protected]. آخرین اصلاح شده: 2023-12-17 10:25

اوراق بهادار (قبض، اوراق قرضه) برای اکثر مشتریان بانک چیزی غیرقابل درک است. در بیشتر موارد، آنها مورد توجه قرار نمی گیرند. در این مقاله در مورد تفاوت سفته با اوراق قرضه و نحوه عملکرد این اوراق صحبت خواهیم کرد.

سفته چیست

اسکناس اوراق بهاداری است که تعهدات بدهکار (قرار دهنده) به طلبکار (دارنده صورتحساب) را تأیید می کند. باید میزان بدهی، تاریخ و محل بازپرداخت تعهد را مشخص کند. تمام صورت‌حساب‌های بانکی روی کاغذ مخصوصی تنظیم می‌شوند که جعل یا تغییر آن دشوار است. صورتحساب باید حاوی جزئیات زیر باشد:

1. سربرگ نشان‌دهنده نوع صورت‌حساب بانکی.
2. سفارش متن.
3. اطلاعات شخصی یک فرد یا جزئیات یک شخص حقوقی.
4. مبلغ بدهی و بهره (در صورت وجود).
5. محل بازپرداخت بدهی.
6. سررسید بدهی.
7. تاریخ.
8. امضای کشو (بدهکار).

برات می تواند توسط هر شهروند توانمندی که به سن بلوغ رسیده باشد صادر کند، یاوجود، موجودیت. اما چنین سندی از سوی مراجع اجرایی صادر نمی شود.

سفته ها به دو نوع تقسیم می شوند. اولین مورد ساده است (زمانی که قبض موظف است بدهی را مستقیماً به طلبکار بپردازد).

دوم - قابل انتقال (زمانی که بدهی باید نه به طلبکار، بلکه به شخص ثالث پرداخت شود).

حوزه های کاربردی

قبض را می توان در زمینه های مختلف فعالیت مالی استفاده کرد:

1. پرداخت برای کالاها و خدمات. یعنی می توان یک بدهی را از شخصی به دیگری منتقل کرد. این استفاده از سفته در مشاغل کوچک و بزرگ رایج است.
2. بانک ها از این سند برای افزایش سرمایه و اعطای وام استفاده می کنند. در این صورت، بدهی می تواند به اشخاص ثالث منتقل یا فروخته شود.

تفاوت بین سفته و IOU

ممکن است به نظر برسد که یک سفته و یک IOU یکی هستند. اما این اسناد دارای تعدادی تفاوت حقوقی قابل توجه هستند. سفته را می توان به صورت آزاد تنظیم کرد، در حالی که برات در فرمی از یک فرم خاص پر می شود. تعهدات بر اساس این لایحه سختگیرانه تر است. آنها فقط به پول مربوط می شوند و موضوع معامله را نادیده می گیرند. رسید باید مبلغ بدهی و شرح معامله را نشان دهد.

تعریف اوراق قرضه

اوراق قرضه یک ابزار بدهی قابل انتشار است. این مقاله تأیید کننده این واقعیت است که شرکت صادرکننده اوراق قرضه (ناشر) را دریافت کرده استپول از یک شهروند و متعهد به پرداخت بدهی همراه با سود (کوپن) در بازه زمانی توافق شده می باشد. نرخ بهره اوراق قرضه می تواند شناور یا ثابت باشد. با گذشت زمان تغییر نخواهد کرد. خرید اوراق قرضه خطرات مالی کمتری نسبت به کسب سهام شرکت دارد. این به دلیل این واقعیت است که سهام می تواند هم سود و هم ضرر داشته باشد. اوراق قرضه برای دارنده خود سود می آورد. اما آنها، بر خلاف سهام، هیچ گونه حق مالکیتی برای شرکت قائل نیستند. در صورت انحلال ناشر، دارنده اوراق حق تقدم نسبت به دارایی های شرکت دریافت می کند. چه مفهومی داره؟ اگر سازمانی که اوراق را منتشر کرده است منحل شود، ابتدا بدهی های اوراق پرداخت می شود.

طبقه بندی اوراق قرضه

اوراق قرضه در نوع، شکل انتشار، دوره گردش و سایر ویژگی ها متفاوت است. بیایید این طبقه بندی را با جزئیات بیشتری در نظر بگیریم.

براساس ناشر، اوراق قرضه به: تقسیم می شود

• شرکتی (صادر شده توسط شرکت های سهامی و شرکت های بزرگ)؛
• شهرداری (صدور توسط دولت های محلی)؛
• دولت (اوراق قرضه وام فدرال برای افراد)؛
• خارجی (صادر شده توسط شرکت های خارجی).

طبق فرم انتشار:

• مستند (فرم های چاپ شده روی کاغذ مخصوص به روش چاپی)؛
• بدون گواهی (ارائه شده به عنوان اسناد الکترونیکی).

براساس نوع پرداخت:

• کوپن (در طول مدت اعتباراوراق قرضه درآمد بهره پرداخت می شود؛
• تخفیف (بدون سود)؛
• با پرداخت درآمد در سررسید.

براساس سررسید:

• کوتاه مدت (سررسید تا یک سال)؛
• میان مدت (معتبر از 1 تا 5 سال)؛
• بلند مدت (از 5 تا 30 سال)؛
• دائمی (سررسید 35 سال).

ویژگی های کلیدی اوراق قرضه

قبل از خرید اوراق قرضه یک شرکت، باید پارامترهای اصلی امنیت را در نظر بگیرید:

1. ارز. اوراق قرضه ممکن است به هر ارزی منتشر شود. درآمد بهره و سود نهایی اوراق بهادار به این بستگی دارد.
2. مقدار اسمی. یعنی مبلغی که برابر با ارزش اسمی اوراق است به ناشر منتقل می شود.
3. تاریخ صدور و سررسید.
4. نرخ کوپن.

سفته چه تفاوتی با وثیقه دارد

علیرغم اینکه سفته و اوراق قرضه از نوع اوراق بدهی هستند، دارای تعدادی ویژگی متمایز هستند. اجازه دهید به تفصیل بررسی کنیم که سفته چگونه با اوراق قرضه تفاوت دارد.

1. این دو سند عملکردهای متفاوتی دارند. صورتحساب بازپرداخت بدهی را تضمین می کند و اوراق قرضه نقش یک ابزار سپرده گذاری را ایفا می کند که باعث صرفه جویی در پول و سود می شود.
2. اوراق قرضه می تواند به شکل الکترونیکی باشد. برات فقط روی فرم صادر می شود.
3. با کمک قبض امکان پرداخت هزینه محصولات و خدمات وجود دارد. در حالی که انجام این روش با باند بسیار زیان آور است.
4. یکی دیگر از موارد مهملحظه تفاوت یک اوراق قرضه با یک قبض حداقل خطرات مالی است.

تعریف اوراق قرضه فدرال

این چیست؟ در فدراسیون روسیه، چنین اوراق قرضه فقط در سال 2017 منتشر شد. سررسید این مقاله 3 سال می باشد. اوراق قرضه وام فدرال برای افراد یک شکل ارزشمند است. برای تکمیل بودجه دولتی به مردم فروخته می شود. تا به امروز این نوع اوراق سودآورترین ابزار سپرده گذاری است. درآمد کوپن هر شش ماه یکبار پرداخت می شود. علاوه بر این، این اوراق بهادار بازپرداخت کامل (بدون پرداخت درآمد) را در 12 ماه اول پس از کسب ارائه می‌کنند.

اوراق قرضه گازپرومبانک

اغلب بانک ها اوراق قرضه صادر می کنند. این نوع اوراق بهادار با بازدهی بالا و سهولت در دستیابی مشخص می شود. اوراق قرضه گازپرومبانک را در نظر بگیرید

در 14 ژوئن 2016، گازپرومبانک اوراق قرضه به مبلغ 10،000،000،000 روبل منتشر کرد. مبلغ 1000 روبل. هر یک. نرخ سود این نوع اوراق به صورت شناور است. تا ژوئن 2018، 8.65٪ بود. سررسید اوراق بهادار 3 سال (تا 14 ژوئن 2020) است. درآمد کوپن هر 6 ماه در دفاتر بانک پرداخت می شود.