نرخ بهره موثر است تعریف، ویژگی های محاسبه، مثال و توصیه ها

2024 نویسنده: Howard Calhoun | [email protected]. آخرین اصلاح شده: 2024-01-02 13:53

در این مقاله در نظر خواهیم گرفت که این نرخ بهره موثر است.

به عنوان بخشی از تجزیه و تحلیل یک وام (یا سرمایه گذاری)، گاهی اوقات تعیین ارزش واقعی یا سودآوری آن دشوار است. اصطلاحات مختلفی برای توصیف نرخ یا سودآوری استفاده می شود. به عنوان مثال می توان در مورد بازدهی درصدی سالانه، نرخ موثر و اسمی و غیره صحبت کرد. در این میان، سودمندترین آنها نرخ های بهره موثر است که تصویر نسبتاً کاملی از هزینه وام ارائه می دهد. برای محاسبه آنها، باید تمام شرایط موجود را به دقت مطالعه کنید و محاسبات ساده را انجام دهید. بیایید ابتدا بفهمیم این اصطلاح اقتصادی به چه معناست.

تعریف - این مفهوم به چه معناست؟

نرخ سود موثر هزینه واقعی وام است، با در نظر گرفتن تمام هزینه های برنامه ریزی شده ای که وام گیرنده در طول دوره استفاده از وام متحمل خواهد شد. این دسته در بانک ها به منظور استفاده می شودحصول اطمینان از اینکه مؤسسات مالی گزارش هایی را مطابق با استانداردهای بین المللی تهیه می کنند. با توزیع یکنواخت هزینه ها و سود برای کل دوره در طول عمر ابزارهای مالی، همان سطح بازدهی را فراهم می کند. نرخ بهره موثر مبلغی است که برای اهداف زیر استفاده می شود:

• تشخیص بازدهی یک ابزار مالی.
• محاسبه ارزش فعلی یک جریان نقدی آتی برای محاسبه کاهش ارزش یک دارایی پولی.
• ارزیابی ابزارهای مالی که به بهای تمام شده مستهلک می شوند (وام ها، سپرده ها، اوراق بدهی).

ویژگی های محاسبه نرخ موثر

نرخ بهره موثر چگونه محاسبه می شود؟

به صورت زیر محاسبه می شود:

• تعیین خطوط پایه برای جریان های نقدی.
• ارزش دفتری خالص در شناسایی اولیه یک ابزار پولی را تعیین کنید.
• جریان نقدی مورد انتظار آینده را تعیین کنید.
• پیش‌بینی زمان جریان‌های نقدی آتی.
• محاسبه نرخ بهره موثر.
• برنامه ای برای شناسایی درآمد، بازپرداخت اصل (اسمی) و سود یک ابزار مالی ایجاد کنید.
• بررسی صحت محاسبات.

محاسبه نرخ موثر بانک شامل کلیه کارمزدها با کارمزدهای پرداخت شده یا دریافتی توسط آن است. در نظر گرفته شده استو همچنین هزینه عملیات، که بخشی جدایی ناپذیر از سودآوری ابزار مالی است.

چگونه نرخ بهره موثر را محاسبه کنیم؟ فرمول خاصی برای این کار وجود دارد.

فرمول محاسبه نرخ

به عنوان بخشی از محاسبه این دسته اقتصادی، از فرمول زیر استفاده می شود:

حالا در نظر بگیرید که هر یک از این شاخص ها به چه معنا هستند. مقدار CF_i جریان نقدی دوره t_i است. در مورد نماد R_ef، ، در این مورد ما در مورد نرخ بهره موثر برای دوره ای صحبت می کنیم که با واحد اندازه گیری زمان وقوع جریان های نقدی مطابقت دارد. t_{i مدت مرحله ظهور i-مین جریان مالی را گزارش می دهد که بر حسب واحدهای ظاهر وجوه (روز، ماه، سال) بیان می شود.}

بسته به دوره های شناسایی بازده سود توسط بانک ها، نرخ سود موثر سالانه، ماهانه یا روزانه اعمال می شود. ارزش فعلی جریان های مورد انتظار آتی ابزارهای مالی توسط بانک با استفاده از شاخص تعیین شده به عنوان بخشی از شناخت اولیه این دسته پولی محاسبه می شود. تفاوت بین مبلغ دفتری (یعنی قیمت مستهلک شده) و ارزش فعلی جریان های نقدی مورد انتظار آتی ابزارهای مالی به عنوان درآمد یا هزینه بهره شناسایی می شود.

در ترتیب زمانی جریان نقدی، باید یک دوره صفر وجود داشته باشد که در آن وجوه ارائه شده یادریافت شده توسط بانک مطابق با شرایط ابزار مالی CF_{0. در صورت شناسایی ابزار مالی، جریان نقدی دوره های صفر برابر با مبلغ دفتری است. در زمان شناسایی اولیه معمولاً شامل ارزش منصفانه آن در زمان شناسایی و هزینه معامله نقدی است.}

جریان نقدی که بانک پرداخت خواهد کرد با مقدار "-" در محاسبه لحاظ می شود و آنهایی که موسسه مالی دریافت می کند با علامت "+" در محاسبه لحاظ می شود. روش محاسبه نرخ های بهره موثر به طور مستقل تعیین می شود و محاسبات با استفاده از یک مجموعه نرم افزاری و سخت افزاری جداگانه برای خودکارسازی عملیات های مختلف بانکی انجام می شود.

فرمول نرخ بهره موثر دیگر چیست؟

فرمول نرخ های اسمی

حالا فرمول محاسبه نرخ های موثر بر اساس معیارهای اسمی را در نظر بگیرید. آنها بر اساس طرح ساده زیر محاسبه می شوند: r=(1 + i/n)^n - 1. در مثال بالا، مقدار r نرخ بهره موثر است، به نوبه خود، i ابزار اسمی است و n تعداد دوره های بهره در سال را نشان می دهد. مثال زیر نمونه خوبی از نرخ بهره موثر است.

محاسبه

وامی را در نظر بگیرید که دارای نرخ سود مرکب موثر 5 درصد ماهیانه است. طبق طرح موجود، موارد زیر مشخص می شود: r \u003d (1 + 0.05 / 12) ^ 12 - 1 \u003d 5.12%. در این مورد،اگر نرخ بهره اسمی 5٪ روزانه شارژ شود، آنگاه r=(1 + 0.05 / 365) ^ 365 - 1=5.13٪. در این راستا، توجه به این نکته جلب می شود که نرخ بهره موثر همیشه بالاتر از معادل اسمی خواهد بود.

توصیه ها - ماشین حساب های آنلاین ویژه

در شبکه جهانی وب، در صورت لزوم، می‌توانید ماشین‌حساب‌های آنلاین ویژه‌ای پیدا کنید که با آن‌ها می‌توانید نرخ بهره مؤثر را به سرعت محاسبه کنید. علاوه بر این، در یک برنامه معروف و محبوب در سراسر جهان مانند مایکروسافت اکسل، تابعی به نام EFFECT وجود دارد که می تواند نرخ موثر مقادیر اسمی داده شده را محاسبه کند. همچنین، به لطف این تابع، امکان تعیین تعداد دوره های تعهدی بهره نیز وجود خواهد داشت.

ویژگی های نرخ وام

نرخ سود موثر سالانه چگونه محاسبه می شود؟

اگر مشتری ببیند که بانک سالانه 20٪ به او پیشنهاد می دهد، آیا این به این معنی است که او این مبلغ را برای خدمات ارائه شده اضافه پرداخت می کند؟ اما چنین فرضیاتی اشتباه بسیاری از وام گیرندگان مدرن است.

• اول از همه، ما در مورد نرخی صحبت می کنیم که نسبت به تعداد ماه های یک سال از بدهی باقیمانده استفاده می شود.
• علاوه بر این، اگر وام مثلاً به مدت سه سال صادر شود، این نرخ 20 درصد برای هر 12 ماه بازپرداخت بدهی به طور جداگانه اعمال می شود (به شرط اینکه بازپرداخت پیش از موعد اعمال نشده باشد).
• در میان چیزهای دیگر، ماهیت واقعی اضافه پرداخت را منعکس نمی کند، بلکه عمل می کند.فقط یک ابزار مالی طراحی شده برای محاسبه بدهی.

سود سالانه کارمزدها و پرداخت‌های مختلفی را که بانک نیز به وام نسبت می‌دهند، در نظر نمی‌گیرد. شایان ذکر است که نرخ بهره موثر ابزار مالی است که برای محاسبه اضافه پرداخت واقعی استفاده می شود. گاهی اوقات به آن TFR می گویند، یعنی هزینه کامل وام. در صورتی که نرخ سالانه منعکس کننده وضعیت واقعی اضافه پرداخت نباشد، وام گیرندگان باید به چه نکاتی توجه کنند؟ نرخ بهره موثر شامل چه مواردی می شود؟ این نرخ کاملاً تمام هزینه های وام گیرنده را که با دریافت هر نوع وام مرتبط است، در نظر می گیرد، به عنوان مثال:

• کارمزد صدور وام را رد کنید.
• وجوه نگهدارنده برای پشتیبانی تراکنش.
• کارمزد برای افتتاح و نگهداری حساب‌ها دریافت کنید.
• درصد خدمات نقدی و غیره.

کارمزدهای دیگر

علاوه بر کارمزد استاندارد، سازمان های بانکی بسته به نوع وام مالی، کارمزدهای دیگری را نیز در نرخ سود موثر وام ها لحاظ می کنند. به عنوان مثال، در صورتی که وام با وثیقه ای به شکل املاک یا حمل و نقل صادر شود، CPS همچنین شامل هزینه های یک سازمان مالی برای ارزیابی وثیقه می شود.

در اینجا می توانید خدمات دفتر اسناد رسمی را نیز درج کنید که به عنوان بخشی از برخی معاملات اعتباری ضروری است. در صورتی که وام گیرندگان به برنامه های بیمه مختلف متصل شوند(عمر، از کارافتادگی، در صورت کاهش، حفاظت از وثیقه و …)، سپس هزینه خدمات مربوطه نیز در CPS منعکس می شود. درست است که این وجوه برای پرداخت هزینه خدمات نه خود سازمان بانکی، بلکه شرکت های بیمه ارسال می شود.

چه چیزی در هزینه کامل وام ها لحاظ نمی شود؟

این نرخ جریمه ها و جریمه های مختلفی را که گاه در صورت تخلف از قراردادهای وام برای وام گیرندگان اعمال می شود در نظر نمی گیرد. این شامل هزینه برای پرداخت ماهانه نمی شود. اندازه این پرداخت ها به سادگی قابل پیش بینی نیست، یا ممکن است اصلا وجود نداشته باشند. در صورتی که معلوم شود که وام نقدی با وجوه اعتباری به کارت پلاستیکی یا کارت اعتباری است، کارمزد نقدی در نرخ بهره موثر لحاظ نمی‌شود.

چرا وام گیرندگان باید نرخ بهره موثر را تعیین کنند؟

بیایید با این واقعیت شروع کنیم که طبق قانون، هر مؤسسه مالی با شروع صدور وام، موظف است به مشتری PSK اطلاع دهد. درست است ، به عنوان یک قاعده ، همه چیز در واقعیت کاملاً متفاوت است ، وام گیرندگان به اشتباه معتقدند که نرخ بهره سالانه به عنوان شاخص پایه اضافه پرداخت عمل می کند و موسسات بانکی عجله ای برای افشای مبلغ مؤثر ندارند.

اگر بانک ابتدا نرخ مؤثر را گزارش نمی کند، وام گیرنده باید خود درباره ارزش آن بپرسد. دانستن نرخ سود موثر وام، مشتری را قادر می سازد تا پیشنهادات موجود را به طور عینی ارزیابی کند. یک بانک ممکن است نرخ سالانه 15٪ ارائه دهد، اما در همان زمان ارزش TIC برابر با 40٪ خواهد بود و دیگری، برای مثال،نرخ بهره سالانه 25٪ را ارائه می دهد، اما در عین حال موثر آن 30٪ خواهد بود.

قبل از گرفتن وام، ضروری است از یک موسسه بانکی برای محاسبه نرخ های موثر بپرسید، این تنها شاخص واقعی اضافه پرداخت است.

نتیجه گیری

بنابراین، نرخ بهره موثر مبلغی است که بر اساس آن جریان‌های مورد انتظار دریافت‌ها یا پرداخت‌های آتی در طول عمر مورد انتظار یک ابزار مالی به مبلغ دفتری معادل نقدی مربوط تنزیل می‌شوند.